Wysokie dywidendy Zapasy - dołu Wędkowanie Expedition-Część 3

In pierwsze 2 części tej serii, użyliśmy następujące kryteria:

1. Wysokie dywidendy - powyżej 5% (S & P 500 średnio dywidendy wynosi około 3,42%).

2. Umiarkowane Wypłata dywidendy Ratio - Poniżej 50% (S & P wypłat wynosi około 59%).

3.Less niż 40% powyżej 52-Week Low *

4. Opcje Available

5. Aktualna Ratio: Ponad 1.5

6. Long Term długów na akcje: W ,5

As rynku utrzymuje mobilizowania, to coraz trudniejsze do znalezienia dobrej zapasy wciąż w pobliżu ich lows, więc dostosowane do ekranu # 3: ponad 50% poniżej 52-tygodni wysoka ".

This dostosowane ekranie zidentyfikowane Olin Corp . (OLN), podstawowe Materials-Synthetics/Diversified Chemicals spółka, która ma 2-chloro podziałów alkalicznych Specialty Chemicals i amunicji dla sportowców i military.

Olin obecnie dobrą stopę dywidendy na poziomie nieco poniżej 6%, a ich wypłata dywidendy niższy niż 37% jest bardzo niska dla wysokich dywidend akcji. Olin długu na kapitał proporcje są silne i identyczna dla obu długoterminowe i krótkoterminowe dłużne: zaledwie 33%.

The bieżący wynosi około 1,9, co oznacza, że ich Aktywa obrotowe są prawie dwa razy wyższe niż w ich liabilities.

OLN jest tanie przez inne miary:

Growth: Ich PEG jest tylko ,57 (coś mniej niż 1 jest uważane za dobry wartość)

Price / Book (P / B): Tylko 1.40

Price/Earnings (P / E): 6.17

Their zarządzania parametry są stałe:

Return z kapitału (ROE): ponad 22%

Return z inwestycji (ROI): 12.24%

Return z aktywów (ROA): 9,67%, nie jest bardzo wysoki rysunek, ale wciąż ich respectable.

Within Zróżnicowany Chemikaliów peer grupy, mają najwyższe dywidendy i najniższą P / E ratio.

Since OLN jest optionable stanie, można dodatkowo gęsi ich wysokiej dywidendy poprzez sprzedaż objętych połączeń. Obecnie, sty 15 dolarów objętych połączenia $ 1.10.

We oferta jest już w oparciu o następujące handlu przykład na zakup 100 akcji z OLN, ponieważ opcja zamówienia są powiązani 100 akcji z podstawowych zasobów. (zanualizowany We wszystkich plonów w tym artykule, ponieważ opcje wygasną w w ramach 12 miesięcy, a w różnych momentach. Annualizing daje lepszą podstawę do porównywania inwestycji).

Here są bieżące dane dotyczące wysokiego plonu, niskie ryzyko handlowe:

1. Sprzedam 100 akcji na $ 13.38

2. Sprzedają 1 stycznia 2010 15 dolarów połączenia umowy, (symbol YSOAC) na 1,10 dolarów, do $ 110.00

3. Zebrać 2 wypłaty dywidendy, warte w sumie $ .40/share przed wygaśnięciem opcji, na $ 40.00

When z 16 stycznia 2010 data ważności pochodzi istnieją 2 możliwe rezultaty:

1 . Zadanie - Jeśli OLN wzrasta do przeszłości lub 16,10 dolarów, twój 100 akcje zostaną sprzedane / określony na 15,00 dolarów ceną, dając dodatkowe $ 1.62/share zysk ($ 15,00 - 13,38 dolarów kosztów / share)

OR

2. statyczne - Jeśli OLN nieprawdaż t do powstania bądź przeszłości 16,10 dolarów, będzie można zachować 100 akcji. Twój nowy próg koszt 11,88 dolarów, ($ 13,38 - 1,10 dolarów premii połączenia - ,40 dolarów dywidendy).

The zanualizowany Wynik tego handlu są następujące:

Dividend Zbiór: 4.92% ($ .40/share)

Call Zbiór: 13.52% ($ 1.10/share)

Total statyczne Zbiór: (+ Dywidendy połączeń): 18.84%

Potential Przyznane Zbiór: 19,9% ($ 1.62/share)

Total potencjalnej wydajności: 38.74%

Breakeven Cena: 11,88 dolarów

Assignment "Trigger" Cena: $ 16.10

The minimalnego dochodu / Statyczne Zbiór będziesz się skupem i OLN tego połączenia objęte handlu $ 150/100 akcji (18,84%).

The maksymalny dochód you'll make jest $ 312/100 akcji, (38,74%).

Your ochrony Wadą jest równa do statycznych plon 18,84%.

In Poza znacznym zwiększaniu dochodów plony, sprzedaży objętych zwraca także:

-określa dokładnie, jakie minimalnego dochodu będzie na każdym trade

-określa swój potencjał maksymalny zysk. Sprzedawanie połączenie określa strategia wyjścia, gdyż zobowiązuje się do sprzedaży w tym ceny, bez względu na to jak wysokie zasobów rises.

-zmniejsza kwotę środków pieniężnych netto masz związany w trade.

-zwiększa ochrony przed spadkiem cen i cięć dywidendy, ponieważ połączenie plon jest zazwyczaj wyższa niż dywidenda yield.

So, teraz już zablokowana w ponad 18% w spadku ochrony poprzez podwojenie swoje dywidendy, poprawiła swoje środków pieniężnych i ustawić siebie na + 38% potencjalnego zysku. Większość rybaków może zgodzić, że dane te mogłyby na dobry dzień wycieczka ...

In części 4 tej serii będziemy funkcję innego wysokiego plonu / niskie ryzyko podejście do inwestowania w OLN.